米同學(xué)
2021-08-08 22:13第一題,我覺得我有點懵這兩個詞的意思
所屬:FRM Part II > Market Risk Measurement and Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
Yvonne助教
2021-08-09 10:56
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同學(xué)你好,在lognormal model中,dr=ardt+σrdw,σr是basis point volatility,而σ是yield volatility,這里要注意進行區(qū)分。σ是固定不變的,而basis point volatility是關(guān)于r的增函數(shù),因為σ一定是大于0的數(shù),所以本題選A。
