馬同學(xué)
2021-09-06 11:06不理解息票越大久期越小
所屬:FRM Part I > Valuation and Risk Models 視頻位置 相關(guān)試題
來(lái)源: 視頻位置 相關(guān)試題
1個(gè)回答
Adam助教
2021-09-06 16:30
該回答已被題主采納
同學(xué)你好,
回顧一下最基本的:麥考利久期。
麥考利久期是:現(xiàn)金流的平均回流時(shí)間。
如果息票率越大,說(shuō)明發(fā)生的coupon越多,也就說(shuō)明“平均回流時(shí)間越短”。也就是:麥考利久期越小。
麥考利久期越小,那么修正久期就越小。
