西同學(xué)
2021-09-16 13:072015真題最后一問,為什么要選大的那個數(shù)據(jù)?不太明白
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1個回答
Nicholas助教
2021-09-17 15:17
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同學(xué),下午好。
這里是考慮均值回歸的分析方法,那么如果現(xiàn)在的利差是更大的,歷史均值的利差是更小的,會回歸歷史均值。Spread差額除以標(biāo)準(zhǔn)差越大的數(shù)字代表偏離越遠(yuǎn),則利差更大債券價格更便宜,可以以更便宜的價格入手債券。
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