張同學(xué)
2021-09-18 12:27537的cd選項(xiàng)
所屬:FRM Part II > Risk Management and Investment Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個(gè)回答
Adam助教
2021-09-18 17:03
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同學(xué)你好,CD涉及到的都是實(shí)證研究結(jié)論,直接記住就可以了。
momentum不是anti-value,反價(jià)值投資策略,而是trend,趨勢(shì)性的投資策略
另外,HML和WML之間的并不是strongly negative,他們之間的相關(guān)系數(shù)只有-0.16.這是通過(guò)數(shù)據(jù)實(shí)證研究得出的結(jié)論,因此這里的C選項(xiàng)是錯(cuò)誤的
至于D選項(xiàng),是實(shí)證研究結(jié)論,WML>HML>SMB策略的收益
anti value strategy,這個(gè)策略書上并沒有展開介紹,只是在這道題里出現(xiàn)了這樣一個(gè)名詞而已,顧名思義,這個(gè)指的是反價(jià)值投資策略,價(jià)值投資的對(duì)立面,是成長(zhǎng)型投資,也就是投資growth stock,不過(guò)既然書上都沒有寫這個(gè),咱們也就只需要了解一下就可以了。
