邱同學(xué)
2018-05-19 12:02老師,問一下,真題2017年第一題的D題,答案第二個(gè),為什么top performance會(huì)在index內(nèi)占比很大,就會(huì)帶來不好,會(huì)帶來難以track the index 的問題
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1個(gè)回答
Irene助教
2018-05-21 16:04
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同學(xué)你好。
因?yàn)檫@個(gè)時(shí)候會(huì)帶來momentum effect,也就是越好的股票,越對(duì)index影響大,這個(gè)時(shí)候,需要manager手動(dòng)rebalancing。但是如果是mean-reverting的話,指數(shù)自己會(huì)回歸,那么rebalancing的需求就沒有這么大了。所以momentum的指數(shù),更難追蹤。
