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2021-10-02 00:47這題為什么選b?100%的hedge 不應該是passive嗎?
所屬:CFA Level III > Derivatives and Currency Management 視頻位置 相關試題
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1個回答
Nicholas助教
2021-10-03 18:28
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同學,國慶快樂!
這里完全被動對沖是rule-based approach,并且基金經(jīng)理無須加入自己對市場的觀點。但是題目中描述W prefers a neutral benchmark over a rules-base approach. Lee's lack of market conviction. 沒有市場觀點,且更不偏好rule-based approach,因此不能選。
而自主對沖允許有一定的自主性,并且小幅度偏離基準風險敞口,就是這里的5%范圍內(nèi)偏離,是符合該方法定義的。
請【點贊】喲~。加油,祝你順利通過考試~
