Johnny
2021-10-05 03:45為什么最優(yōu)的是cal線和ef相切呢??梢韵胂蟛幌嗲?,穿過后,可以交于兩點,而且其中一點收益率更好。
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1個回答
Evian, CFA助教
2021-10-08 09:21
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同學└(^o^)┘你好,
麻煩截圖一下您提問的問題!~感謝
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如圖
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1 相切時,Optimal CAL的斜率=Sharpe ratio
2 低于切點,交于兩點,CAL的斜率小于Sharpe ratio夏普比率
我們看的是SR夏普比率最高,此時CAL最棒,稱為optimal CAL,表示投資者每承擔一單位風險,獲得的風險補償(收益)越高。
