黃同學(xué)
2021-10-09 20:32這個(gè)偏基點(diǎn)價(jià)值不太懂?老師可以解釋一下嗎
所屬:FRM Part I > Valuation and Risk Models 視頻位置 相關(guān)試題
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1個(gè)回答
Adam助教
2021-10-11 13:14
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同學(xué)你好,
這么說吧,如果整個(gè)利率期限結(jié)構(gòu)中有三個(gè)利率是關(guān)鍵利率。
則第一個(gè)關(guān)鍵利率所造成的影響,算是Partial 01【實(shí)際上也是一種KR01】,
第二個(gè)關(guān)鍵利率所造成的影響,也算是Partial 01。第三個(gè)關(guān)鍵利率所造成的影響也是。
這三個(gè)Partial 01加起來,其實(shí)就是DV01。【也就是所有利率變動(dòng)一個(gè)基點(diǎn)做造成的價(jià)格變化量】。
很多時(shí)候Partial 01,主要用在互換利率中
