李同學(xué)
2021-10-17 00:27市場風(fēng)險第42題的答案解釋中,第一點沒有看懂,risk measures are not perfectly linear with maturity,為什么這點可以使diversified VaR lower?
所屬:FRM Part II > Market Risk Measurement and Management 視頻位置 相關(guān)試題
來源: 視頻位置 相關(guān)試題
1個回答
Yvonne助教
2021-10-18 18:05
該回答已被題主采納
同學(xué)你好,如果它們之間不是完全的線性相關(guān)的,也就是說相關(guān)系數(shù)不等于1,此時是會產(chǎn)生分散化效果的,在一級的時候?qū)W過組合的風(fēng)險計算方法,當(dāng)相關(guān)系數(shù)小于1的時候,投資組合的風(fēng)險就小于組合內(nèi)單個資產(chǎn)的風(fēng)險相加之和,這里也是一樣的道理。
