韓同學(xué)
2018-05-28 21:04請(qǐng)問(wèn)BPV應(yīng)該是money duration (dollar duration,=modified duration x PV) 除以10000才對(duì)吧?為什么視頻講義說(shuō)除以100?謝謝
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1個(gè)回答
Irene助教
2018-05-29 13:13
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同學(xué)你好。
因?yàn)樵趯?shí)務(wù)中,有的時(shí)候把money duration定義面值為100的債券為變動(dòng)1個(gè)單位,也就是本身是1%的變動(dòng),這個(gè)時(shí)候和1bps只差了100。
