幸同學(xué)
2021-11-02 22:26為什么confidence level變大,VAR會變大?
所屬:FRM Part II > Liquidity and Treasury Risk Measurement and Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
Yvonne助教
2021-11-03 10:15
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同學(xué)你好,在二級第一門課的時候?qū)W過VaR的參數(shù)法計(jì)算公式,VaR=|μ-z*σ|P,在其他條件不變的情況下,而通常μ-z*σ是負(fù)值,當(dāng)計(jì)算VaR的置信區(qū)間越大,z也越大,VaR值也就越大了。或者你可以這樣理解,置信水平越高,也就是越靠近尾部的極端損失,所以VaR值也越大。
