張同學
2021-11-03 09:45關于計算liquidationcost使用的置信水平的關鍵值，按照理論上計算時是不是需要用雙尾的，假如題目給定了%95的置信水平下，此時計算LC是用雙尾的，也就是%2.5單尾，對應1.96；計算市場風險的VAR時，用的是單尾的對應1.65或1.645。但是按照這道題的說法，給定的是%95的置信水平，那么在計算LC的時候就不能再用1.65的關鍵值了，應該用1.96吧？老師，這種題目怎么辨析??？
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1個回答
Yvonne助教
2021-11-03 11:23
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同學你好，這里的95%指的是計算VaR的置信水平是95%，計算LC時需要的λ值用的是單尾而不是雙尾，并且它的置信水平也可以是和計算VaR的置信水平不一樣，這題直接給出來了就直接用它給出的數(shù)據(jù)就可以了。
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追問
老師 這里說反了吧，計算市場風險的VAR值是用單尾的吧，LC是雙尾的，比如給定%95的置信水平，市場風險VAR是用1.65（單尾），而LC是因為買賣都會發(fā)生變化，所以用的是1.96雙尾的
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追答
不是的，都是單尾，λ考慮的是最壞的情況，不是一個區(qū)間，并且根據(jù)原版書中給出的例子也是單尾的情況。
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