陳同學(xué)
2021-11-06 13:38對(duì)于Bond的issuance cost，在GAAP和IFRS下，記錄的liability不一樣，那在算PV中有包括cost嗎？以及在后期計(jì)算int expense時(shí)候，兩個(gè)準(zhǔn)則下用的基數(shù)不一致？比如發(fā)行1m的bond for 0.98m，有5k的cost，GAAp下記錄0.98m的L，IFRS下記錄0.975m的L，PV用哪個(gè)？后期IFRS下用0.975m作為BS的有效利率法怎么記錄？
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1個(gè)回答
Sinny助教
2021-11-08 11:32
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同學(xué)你好，對(duì)的，國(guó)際準(zhǔn)則下由于liability中扣除了發(fā)行費(fèi)用，因此PV計(jì)算的時(shí)候是包含了cost的，兩個(gè)準(zhǔn)則下記錄的PV不一致，因此整個(gè)計(jì)算的基數(shù)也是不一致的
根據(jù)你的例子，后期IFRS下需要用0.975進(jìn)行計(jì)算，首先需要根據(jù)PV等于0.975重新計(jì)算有效利率，然后再按照課程中BASE法則進(jìn)行計(jì)算就可以了
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追問(wèn)
但比如GAAP，有效利率就是當(dāng)時(shí)的市場(chǎng)利率。對(duì)于IFRS，有效利率就不是當(dāng)時(shí)的市場(chǎng)利率？
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追答
同學(xué)你好，對(duì)的，兩者進(jìn)行會(huì)計(jì)處理的時(shí)候，兩個(gè)準(zhǔn)則用的利率是不一樣的哦
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追問(wèn)
在題目中有過(guò)類(lèi)似情況嗎？我印象中題目都用當(dāng)前市場(chǎng)利率作為有效利率。
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追答
同學(xué)你好，你說(shuō)的對(duì)，因?yàn)轭}目不會(huì)同時(shí)考察發(fā)行費(fèi)用和BASE法則
所以在單獨(dú)考察債券計(jì)量的時(shí)候，都是不考慮發(fā)行費(fèi)用的，也就意味著此時(shí) 國(guó)際準(zhǔn)則下發(fā)行費(fèi)用為0，所以用的是市場(chǎng)利率，此時(shí)美國(guó)準(zhǔn)則和國(guó)際準(zhǔn)則下沒(méi)有任何差異的了
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