Phyllis
2021-11-13 00:36老師,請問covered interest rate(CIP)是用于FX swap還是cross-currency swap?還是二者皆可呢?不太清楚CIP的具體使用場景和范圍。
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1個回答
Yvonne助教
2021-11-15 17:33
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同學(xué)你好,從FX swap這個產(chǎn)品中觀察出來的異常就是遠期的溢價不等于利率軋差,這與CIP的結(jié)論矛盾
從currency swap這個產(chǎn)品中觀察出來的異常是對于本幣的swap rate,算出來是r+b,但是CIP算出來是r,這也與CIP的結(jié)論相違背。
