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2021-11-13 11:15老師54題每個選項能否都解釋一下 感覺都是模棱兩可的
所屬:FRM Part I > Foundations of Risk Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
Yvonne助教
2021-11-15 16:04
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同學(xué)你好,CAPM模型雖然是考慮市場因素,但是并不是計算收益率與市場因素之間的協(xié)方差,所以A不對。
雖然有多個因子,但是這并不是不使用CAPM模型的理由,如果我只想研究系統(tǒng)性風(fēng)險這一個因子對收益率的影響,那么也可以使用CAPM模型,所以B不對。
APT模型并沒有對因子做出明確規(guī)定一定要包含哪些因子,所以C也不對。
D選項的意思是多因素的APT模型實際上與CAPM模型的形式是一樣的,它們都是回歸模型,這個是正確的。
