錦同學
2021-11-23 15:03老師,TRADING的CASE7第2題,B選項里有specific不是應該屬于自下而上的嗎,應該選C把?
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1個回答
開開助教
2021-11-24 15:57
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同學你好,因為top-down策略最終也要落實到選股,所以這種risk attribution也會包含specific risk(參考原版書對于這幾個risk attribution方法的描述)。C中Marginal contribution,如果前面沒加factor指的是每個證券對risk的邊際貢獻,因此C是bottom up的。
