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2018-06-06 21:42為什么說 coupon rate 越高, duration 越?。? 還有effective duration=(V_ - V+/V。)/2*change in Y “v。”不是代表初期bond value的意思嗎? 為什么用中間大小的值,代入呢?
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1個回答
Paul助教
2018-06-07 09:26
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同學(xué)你好,問題一,麥考林久期就是未來現(xiàn)金流的平均到期時間,coupon是前期的現(xiàn)金流對不對,coupon 多以為著前期的現(xiàn)金流大,所以加權(quán)的時間就小了,所以久期小
問題二,v0就是期初的債券價(jià)格啊
