馮同學
2022-01-11 23:40duration neutral 和 bear steepener 為什么是portfolio gain from slope increase?bear 那個不應該是loss嗎?長端yield上升更多 價格下降更多 duration neutral 那個不也應該是loss嗎?
所屬:CFA Level III > Fixed-Income Portfolio Management 視頻位置 相關試題
來源: 視頻位置 相關試題
1個回答
Nicholas助教
2022-01-12 14:20
該回答已被題主采納
同學,下午好。
因為這里是Buy short-term bond; sell long-term bond,那么當收益率曲線更陡或長期利率上漲更多時會獲益。
請【點贊】喲~。相信同學能夠順利通過考試,加油~
-
追問
哪里寫的是buy short term sell long term
-
追答
同學,早上好。
在收益率曲線呈現(xiàn)Divergent Rate Slope View (steepen) 的情況下,我們采用Buy short-term bond; sell long-term bond 的策略獲益,因此是建立在這樣的策略上來描述問題。
