153****6812
2022-02-20 13:33為什么第一張講義里說(shuō)信用風(fēng)險(xiǎn)的分布是左偏？第二張圖里的loss distribution卻是右偏
所屬：FRM Part II > Credit Risk Measurement and Management 視頻位置 相關(guān)試題
來(lái)源： 視頻位置 相關(guān)試題
1個(gè)回答
Jenny助教
2022-02-21 10:43
該回答已被題主采納
同學(xué)你好，
信用風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)確來(lái)說(shuō)，只能說(shuō)是有偏的，具體左偏還是右偏看你具體的研究對(duì)象。兩種都可以的。一般來(lái)說(shuō)，在交易產(chǎn)生收益的時(shí)候，也就對(duì)應(yīng)了信用風(fēng)險(xiǎn)敞口。所以，有的時(shí)候我們就直接研究收益，從而建模損失分布。在交易產(chǎn)生收益的時(shí)候，也就對(duì)應(yīng)了信用風(fēng)險(xiǎn)敞口?；蛘吣阋部梢詫?duì)交易對(duì)手違約之后發(fā)生的損失的建模。這兩種其實(shí)都可以，所以一般來(lái)說(shuō)問(wèn)的都是信用風(fēng)險(xiǎn)損失分布是不是對(duì)稱(chēng)，不會(huì)具體說(shuō)到往哪里偏，或者它會(huì)告訴你到底是對(duì)什么建模。一般來(lái)講二級(jí)不太會(huì)考分布往哪里偏，這屬于一級(jí)的范圍了，而且出題人也不一定用哪一種。
感謝正在寒冬中乘風(fēng)破浪的您來(lái)提問(wèn)~如果您對(duì)回復(fù)滿(mǎn)意可【點(diǎn)贊】鼓勵(lì)您和Jenny更加優(yōu)秀，您的聲音是我們前進(jìn)的動(dòng)力，祝您生活與學(xué)習(xí)愉快!~
0
0
1
1
