gannbaru
2022-02-28 15:33官網(wǎng)題 第二題第二問。這題問的啥 exhibit 2講的啥
所屬：CFA Level III > Equity Portfolio Management 視頻位置 相關(guān)試題
來源： 視頻位置 相關(guān)試題
1個回答
開開助教
2022-03-01 14:01
該回答已被題主采納
同學(xué)你好，表2是關(guān)于基金風(fēng)格的數(shù)據(jù)，
第一列是根據(jù)holdings-based approach確定的基金Value/Growth的占比
第二列是根據(jù)returns-based approach確定的基金Value/Growth的占比
第三列是基準(zhǔn)的Value/Growth的占比。
例如，Value/Growth 30%/70%就代表基金value 風(fēng)格占30%，growth 風(fēng)格占70%，基金是偏growth的
這題問，哪個基金的風(fēng)格和index的風(fēng)格是最一致的。那么就是要找基金的Value/Growth占比和index的Value/Growth占比最接近的那個。
因為holdings-based approach是用到了真實的持倉數(shù)據(jù)，因此比returns-based approach更精確，我們優(yōu)先考慮holdings-based approach的數(shù)據(jù)。
A基金holdings-based approach判斷出來的基金Value/Growth的占比是68%/32%。index的Value/Growth的占比 是75%/25%，風(fēng)格占比的差異是75%-68%=7%
B基金holdings-based approach判斷出來時的基金Value/Growth的占比是67%/33%。index的Value/Growth的占比 是65%/35%，風(fēng)格占比差異是67%-65%=2%。
C基金holdings-based approach判斷出來時的基金Value/Growth的占比是39%/61%。index的Value/Growth的占比 是35%/65%，風(fēng)格占比差異是39%-35%=4%。
因為B基金的風(fēng)格占比差異最小，它是和index風(fēng)格最一致的。選B
0
0
1
1
-
回復(fù)開開：感謝KAIKAI老師 您講解得太仔細(xì)明了了 謝謝
