孫同學(xué)
2022-03-03 21:02老師好。主講老師將SaR和VaR做類比，說他們都是等于Z阿爾法乘以標(biāo)準(zhǔn)差，我回顧Var的公式，是用E(R)-Z阿爾法*標(biāo)準(zhǔn)差，而SaR的公式?jīng)]有用E(R)去減，而另一個值SuplusValue=E(suplus)-SaR,所以說Sar和Var的意義和算法是不同的吧？差了一個"E(R)-"?
所屬：FRM Part II > Risk Management and Investment Management 視頻位置 相關(guān)試題
來源： 視頻位置 相關(guān)試題
1個回答
Adam助教
2022-03-04 13:41
該回答已被題主采納
同學(xué)你好，其實和var是一樣的。
var也有兩個形式：
絕對var：是我算出的值與0進行比較，這個距離就是絕對var，具體的形式就是（ER-zσ）的絕對值。
相對var，是我算出的值與ER進行比較，這個距離就是相對var，那么具體的形式就是：zσ。
所以老師這里說SaR就是VaR，本身也沒什么問題
0
0
1
1
