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2022-03-08 23:37這里的第三個,低于最低轉(zhuǎn)移數(shù)額,為啥就不交了呢
所屬:FRM Part II > Credit Risk Measurement and Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
Jenny助教
2022-03-09 09:22
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同學(xué)你好,有的時候敞口可能只超過閾值一點點,比如十幾塊,這樣頻繁遞交抵押品其實是沒有必要的,一來,這個敞口不大,二來,抵押品可能也沒有這么小的單位,比如非cash的margin,當(dāng)需要變動的抵押品數(shù)額很小的時候,比較難處理抵押品的問題(畢竟不能只變動0.01份抵押品之類的)。所以引入了最小轉(zhuǎn)移金額MTA,也就是敞口超過閾值的部分如果大于MTA才會交抵押品,敞口-閾值的部分不超過MTA就不交。換句話說,如果合約中有最小轉(zhuǎn)移金額的規(guī)定,當(dāng)信用敞口>(門檻閾值+ 最小轉(zhuǎn)移金額)時,才遞交抵押品,所遞交的抵押的數(shù)額是信用敞口- 門檻閾值。
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