曾同學(xué)
2022-03-10 21:24casebook權(quán)益129頁的C題,不懂作這道題。Market-neutral fund 的benchmark應(yīng)該是risk-free rate,why?
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1個(gè)回答
開開助教
2022-03-11 10:40
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同學(xué)你好,market neutral fund是把市場利率對沖掉的,沒有承擔(dān)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)(市場風(fēng)險(xiǎn)),因此它的表現(xiàn)應(yīng)該和rf相比,而非某個(gè)市場指數(shù)。
