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Jessica助教
2022-03-14 18:45
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同學(xué)你好
forward points =三個月的遠期匯率值F-即期匯率S=12.8是大于0的,表明匯率在遠期時是數(shù)值是上升的。
根據(jù)利率平價理論的結(jié)論:高利率國家的貨幣在即期是升值的,在遠期是貶值的。因此,可以判讀出:USD的利率是高于EUR的。所以選項C是正確的。
關(guān)于匯率的表達形式:X DC/FC,表示的是 1 單位的FC可以兌換 X單位的DC。此時,是以基礎(chǔ)貨幣FC為研究對象的,即基礎(chǔ)貨幣FC的變動情況,就等于整個匯率值的變動情況。所以當匯率在遠期時上升,就等價于 EUR是升值的,那么對應(yīng)的此時USD是貶值的。因此,選項A是不正確的。
而根據(jù)遠期匯率的變化是無法得出真實利率的變化方向。所以B的說法是不正確的
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追問
A,discount和premium,就是升貶值嗎nB,那利率平價理論里面的利率,不是真實利率,是什么利率呢
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追答
同學(xué)你好
是的,discount,可理解為貶值;premium,可理解為升值
利率平價公式中,用于計算的利率,都是名義利率哦。
