房同學(xué)
2022-03-19 17:56官網(wǎng)題,是否可以直接算出每個(gè)portfolio得Sharpe ratio,取最高的,而不使用答案思路?為什么答案是用目標(biāo)收益率來計(jì)算Sharpe ratio?
所屬:CFA Level III > Asset Allocation and Related Decisions in Portfolio Management 視頻位置 相關(guān)試題
來源: 視頻位置 相關(guān)試題
1個(gè)回答
Johnny助教
2022-03-20 13:42
該回答已被題主采納
同學(xué)你好,請(qǐng)注意第一張圖中打星號(hào)的小字:投資組合是把MVO組合與無風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)相結(jié)合后構(gòu)成了5.7%的預(yù)期收益。
所以我們不是在單獨(dú)比較ABC三個(gè)組合,而是在比較ABC這三個(gè)組合與無風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)所結(jié)合后形成的三個(gè)預(yù)期收益為5.7%的投資組合,這三個(gè)組合雖然預(yù)期收益相同,但是標(biāo)準(zhǔn)差和sharpe ratio是不一樣的。
如果我們的回答有幫助到你的話,可以通過點(diǎn)贊來讓我們知曉,加油哦,祝你順利通過三級(jí)考試
