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2022-03-22 12:39那請教老師,VAR和SRM什么聯(lián)系呢?為什么會說是limiting case?謝謝
所屬:FRM Part II > Market Risk Measurement and Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個(gè)回答
Yvonne助教
2022-03-22 14:04
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同學(xué)你好,根據(jù)下圖的SRM的公式可以看出,SRM是一個(gè)關(guān)于VaR的積分公式,其中w(u)代表權(quán)重函數(shù),它的范圍是0-1的增函數(shù),w(u)可以趨近于1,最終SRM這個(gè)函數(shù)是可以趨近于VaR值的,因此這里VaR是SRM的limiting case。
