Gakki
2022-03-31 23:26請問R33課后題第五題要怎么做呢？答案里提到的F0.25和F0我沒有很理解，為什么遠期合約的價格有好幾個呢，是在每個不同時間點價格都不一樣嗎，我理解是價格都是0時間點的，valuation可以在任意時間點的。
所屬：CFA Level II > Derivatives 視頻位置 相關(guān)試題
來源： 視頻位置 相關(guān)試題
1個回答
Johnny助教
2022-04-01 14:06
該回答已被題主采納
同學(xué)你好，你簽訂了一個遠期合約，那么對你而言就在合約到期時按照這個簽訂好的價格來交易。但是隨著時間的變化，市場上的遠期價格是會改變，就比如你現(xiàn)在簽訂一個合約，規(guī)定了在12月底能夠以100元買股票；過了三個月后，你要是還想再簽訂一個12月底交易股票的遠期合約，就發(fā)現(xiàn)遠期價格變成105元了。所以不同時間點的遠期價格是不一樣的，你在0時點和0.25時點看到的遠期價格不同，于是0.25時點的valuation就是拿你0時間點簽訂的遠期價格與0.25時點的遠期價格來比較后得出結(jié)果。
如果我們的回答有幫助到你的話，可以通過點贊來讓我們知曉，加油哦，祝你順利通過二級考試
0
0
1
1
