飄同學(xué)
2022-04-05 00:33老師,半年期利率是f/2,一年期為什么不是(f/2)的平方呢?
所屬:FRM Part II > Market Risk Measurement and Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個(gè)回答
Yvonne助教
2022-04-06 15:07
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同學(xué)你好,麻煩貼一下問題的詳細(xì)出處,謝謝。
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追問
如圖
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追答
因?yàn)?-12個(gè)月這期間的利率不一定等于0-6個(gè)月這期間的利率。
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回復(fù)Yvonne:老師,這個(gè)題我也是有同樣疑問,因?yàn)橹皩W(xué)的折現(xiàn),都是本金除以利率的幾次方,如果是半年,就是(1+r)的0.5次方,為什么這里就用r除以2呢,這不就成了單利?或者說什么時(shí)候用(1+r)的0.5次方,什么時(shí)候利率用1+r/2
