珊同學(xué)
2022-04-13 15:29CME 原版書 261頁 第3題,沒明白是什么意思。
所屬:CFA Level III > Asset Allocation and Related Decisions in Portfolio Management 視頻位置 相關(guān)試題
來源: 視頻位置 相關(guān)試題
2個回答
Nicholas助教
2022-04-14 11:15
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同學(xué),早上好。
我查看了下原版書L3V1,261頁是AA的題目,想問下同學(xué)問的是CME的還是AA的,方便為同學(xué)解答問題,感謝。
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追問
不好意思,是AA的。
Essie助教
2023-03-02 11:34
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你好,第三題說因為分散策略下的的夏普比率是0.55,高于房地產(chǎn)的夏普比率0.5,所以在原策略中如果加入了房地產(chǎn)的配置,就會更好的利用分散化,題目讓我們論證為什么這樣的說法是不完整的。
雖然說一項投資的夏普比率越高,那么它對整個投資組合夏普比率的貢獻度就越大,但是如果這樣去說就完全沒有考慮原策略組合和新加入的房地產(chǎn)投資的相關(guān)系數(shù),如果兩者的相關(guān)性很強,那么可能做不到分散化,反而導(dǎo)致部分風(fēng)險敞口重疊,從而對夏普比率起到負(fù)面影響。
