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2022-04-13 22:07老師,這個圖,最開始S和F的等式說明是不具備套利機(jī)會的,后來當(dāng)r降為5%時,右邊括號內(nèi)的數(shù)小于1,計算出來應(yīng)該是等式右邊小于左邊,說明S<F,存在正向套利吧,哪里理解不對呢?
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1個回答
Adam助教
2022-04-14 12:02
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同學(xué)你好,你前面理解是對的。
dangr降為5%時,括號里的數(shù)小于1.
所以:42.47*小于1的數(shù),得到的結(jié)果是小于42.47的【也就是新得到的F是小于42.47的】。
即F小于S
