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2022-04-15 00:39老師 為什么這2題tr特雷諾比率 分母用的不一致?
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1個(gè)回答
Adam助教
2022-04-15 17:48
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同學(xué)你好,
TR的分母是:beta,這里的beta是資產(chǎn)固有的。即對(duì)市場(chǎng)(大盤)的敏感程度
一個(gè)資產(chǎn)的Beta最原始的定義是:資產(chǎn)對(duì)市場(chǎng)的敏感程度。
39題的portfolio的beta。
29題的資產(chǎn)beta to market。
表達(dá)的正是這個(gè)含義。
而29題中beta to portfolio是說(shuō):某個(gè)資產(chǎn)對(duì)portfolio的敏感程度,這不是TR中“BETA”的定義。
【我們?cè)诜治鰉var的時(shí)候,才使用這個(gè)?!?/p>
