徐同學(xué)
2022-04-21 13:34資產(chǎn)本身的volatility越高,越容易偏離target,為什么需要越narrow的range?如果它動(dòng)不動(dòng)就要碰到,那不是應(yīng)該寬一點(diǎn),不然成本會(huì)高?
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1個(gè)回答
Johnny助教
2022-04-24 02:00
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同學(xué)你好,在不考慮交易成本的情況下,波動(dòng)率越大是需要narrower range,防止它越偏越大。在考慮交易成本的情況下,波動(dòng)率越大的確是應(yīng)該要range更寬,否則range太窄的話就會(huì)導(dǎo)致頻繁的rebalance,引起高昂的交易成本
