蔡同學(xué)
2022-04-30 20:55這里計算0.55%是季度的為何不乘以4為年化呢,之前講課說的C(coupon rate=market rate)為每季度/每期的固定利率,B為discount factor;計算的時候C要變成年化,比如C(季度)*4=1年的利率,這里求的也是annualrate
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1個回答
Essie助教
2022-05-01 16:11
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你好,因為題目問的是“fixed rate of the one year plain vanilla swap”,通過公式計算出來的0.55%它已經(jīng)就是fixed rate了。
fixed rate乘以4年化出來的叫做swap rate,但是題目問的是fixed rate,并不是swap rate,所以就不需要年化了。
