遠同學(xué)
2022-05-02 22:33為什么swap等同于repocarrytrade
所屬:CFA Level III > Fixed-Income Portfolio Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
Nicholas助教
2022-05-04 11:13
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同學(xué),早上好。
收固定支浮動的利率互換會增加整體組合的久期,相當于加杠桿;
而回購市場中,其實是拿手中債券抵押再用拿到的錢買入新的債券,那么相當于融資投資,也是一種加杠桿增加久期的方式。
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