Diana
2022-05-04 12:44老師,如果按照第二張例題所給的做法的話,求5年利率的KR01不能不考慮5年以下利率的變動(dòng)呀?可是這道題只考慮了7年的,不是很理解
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1個(gè)回答
Adam助教
2022-05-04 17:16
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不是,這里不是在求5年的KR01。
如果是求5年的KR01,則要計(jì)算,5年之前的利率變動(dòng)的影響、5年利率變動(dòng)的影響、5-10年利率變動(dòng)的影響。。【但很顯然,題目沒(méi)打給這些東西】
而這道題是在說(shuō),現(xiàn)在7年的普通利率變動(dòng)了1單位,造成的影響是20塊。
由于7年利率同時(shí)受5年和10年關(guān)鍵利率所影響。
5年關(guān)鍵利率變動(dòng)1單位,7年普通利率變動(dòng)0.6個(gè)單位。
10年關(guān)鍵利率變動(dòng)1單位,7年普通利率變動(dòng)0.4個(gè)單位。。
所以5年的關(guān)鍵利率變動(dòng),在7年利率變動(dòng)中,貢獻(xiàn)了60%,也就是貢獻(xiàn)了12塊.
