Will
2022-05-05 17:39想問(wèn)一問(wèn)，這個(gè)A選項(xiàng)是不是就是回測(cè)壓力測(cè)試？不是說(shuō)不能做回測(cè)壓力測(cè)試的嘛（還是好像是不能做回測(cè)情景分析？）
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1個(gè)回答
Adam助教
2022-05-05 18:05
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同學(xué)你好，
對(duì)的，這個(gè)也叫反向壓力測(cè)試。反向壓力測(cè)試是由果找到因，試圖了解損失與風(fēng)險(xiǎn)敞口和活動(dòng)（情景）之間的聯(lián)系。
是存在這種方法的。
這題是說(shuō)當(dāng)開(kāi)發(fā)一個(gè)壓力測(cè)試程序，根據(jù)BIS，以下每一個(gè)元素或組件是必要的，除了哪個(gè)不是?所以選擇不符合的
國(guó)際清算銀行:“金融危機(jī)已經(jīng)表明，事先估計(jì)壓力事件的概率是有問(wèn)題的。用于推導(dǎo)概率的統(tǒng)計(jì)關(guān)系在壓力條件下趨于失效。在這方面，這場(chǎng)危機(jī)強(qiáng)調(diào)了在以前瞻性的眼光定義相關(guān)情景時(shí)給予專(zhuān)家判斷適當(dāng)權(quán)重的重要性?！?/p>
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追問(wèn)
那為什么這題D的表述是錯(cuò)的呢，從這題不是表明back-test stressed VaR是不可以的嗎？難道說(shuō)back-test stressed VaR不等于reverse stress test?
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追答
同學(xué)你好，這是兩回事。
反向壓力測(cè)試是一種方法，即假設(shè)損失結(jié)果，考慮哪些情景會(huì)導(dǎo)致此結(jié)果，然后避免這些情景的發(fā)生；。
而back test叫“回測(cè)”，只有能較為準(zhǔn)確預(yù)測(cè)風(fēng)險(xiǎn)的模型，才是有用的。所以通常會(huì)對(duì)VaR模型，進(jìn)行驗(yàn)證。模型的驗(yàn)證過(guò)程，通常使用一系列工具?；販y(cè)VaR是用來(lái)檢驗(yàn)實(shí)際虧損和預(yù)期值是否一致的常用的統(tǒng)計(jì)方法?！疚覀?cè)诙?jí)會(huì)重點(diǎn)學(xué)習(xí)】
我們是可以對(duì)普通的var進(jìn)行回測(cè)的，
但是不能對(duì)stress Var/stress ES 進(jìn)行回測(cè)，因?yàn)閟tress Var/stress ES 是利用壓力時(shí)期的數(shù)據(jù)得出來(lái)的，但是壓力期并不是經(jīng)常發(fā)生的，所以我們無(wú)法搜集到數(shù)據(jù)對(duì)stress Var/stress ES 進(jìn)行回測(cè)
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回復(fù)Adam：謝謝老師，懂了
