馮同學(xué)
2022-05-06 01:33這個(gè)題要多于552 是overhedge嗎?多謝
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1個(gè)回答
Nicholas助教
2022-05-06 14:50
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同學(xué),下午好。
資產(chǎn)的BPV為243376,負(fù)債的BPV為299860,期貨的BPV為102.3,則需要購(gòu)買552.14份期貨。但是這里的題目問題是根據(jù)表1的內(nèi)容以及對(duì)利率的預(yù)期,需要配置多少份期貨。這里預(yù)期利率下降,資產(chǎn)BPV更低,則購(gòu)買更多的衍生品可以在利率下降時(shí)讓資產(chǎn)的價(jià)值上升更多。
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追問
這個(gè)屬于overhedge嗎?
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追答
同學(xué),下午好。
是的,因?yàn)槲磥砝虱h(huán)境更有利,更多的對(duì)沖有利于未來資產(chǎn)上升更多從而匹配負(fù)債。
