許同學
2018-08-01 14:03老師，這題能詳細解釋一下嗎？convexity和T成正向與y成反向，和coupon是什么關系？
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2個回答
Wendy助教
2018-08-01 14:58
該回答已被題主采納
同學你好。duration和coupon是反向關系。舉個極端的例子，同樣到期時間的兩個債券，一個是零息債券（coupon是零），一個是普通的付息債權（有coupon）。通常情況下，零息債券的久期更大些（考慮麥考林久期）。
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追問
老師，我說的是convexity
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Cindy助教
2018-08-03 10:37該回答已被題主采納
同學你好，凸性和久期的影響因素是差不多的，息票、時間、還有利率對久期的影響同樣適用于凸性。
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