林同學
2022-05-11 21:37為什么麥考利久期可以被解釋為在投資風險和市場價格正好被平衡的時間長度?
所屬:CFA Level I > Fixed Income 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
Danyi助教
2022-05-12 10:00
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同學你好,
麥考利久期是一個平均還款期的概念,你指的應該是duration gap=0的時候吧,因為duration gap=Macaulay duration-investment horizon。Macaulay duration衡量的是價格變化的風險,investment horizon衡量再投資風險。因此Macaulay duration-investment horizon=0時風險相抵消
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