丹同學(xué)
2022-05-20 05:26為什么越偏離到期日的期權(quán)的theta越低?
所屬:CFA Level III > Derivatives and Currency Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
Chris Lan助教
2022-05-20 12:39
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同學(xué)您好
因為theta是衡量時間的流逝對期權(quán)價值的敏感程度。如果到期時間還很長,我們就不在意時間過了1分還是1秒,但是對于馬上就要到期的期權(quán),現(xiàn)在時間就特別重要了,因此我們就會時間的流逝更加敏感了,此時theta的絕對值會更大。
比如說領(lǐng)導(dǎo)安排給我們一個工作,說半年以后交貨。剛開始的時候時間過了一天,我們也不會有什么感覺。但是馬上到deadline了,時間過半小時,我們就緊張的不行,是一個道理的。
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回復(fù)Chris Lan:非常有趣的理解,很感謝分享!
