小同學(xué)
2022-05-21 07:18協(xié)會(huì)的模考題第7題,該題怎么解答?協(xié)會(huì)的答案是否存在錯(cuò)誤
所屬:CFA Level III > Trading, Performance Evaluation, and Manager Selection 視頻位置 相關(guān)試題
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1個(gè)回答
開開助教
2022-05-22 18:07
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同學(xué)你好,請(qǐng)問是這個(gè)case的哪一個(gè)小題呢?謝謝
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追問
2022Mock exam下午題第29題
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追答
同學(xué)你好,這題問的是equity fund manager超配Switzerland帶來的影響。這里用的BF model計(jì)算的allocation,因此Ai = (wi – Wi) (Bi – B)。計(jì)算出來就是約等于14 bp。
此前協(xié)會(huì)在原版書上關(guān)于這兩模型的使用場(chǎng)景沒有說的特別明白,僅在micro/macro attribution部分明確說使用BF model,而對(duì)單個(gè)equity portfolio用哪種歸因方法沒有說明。我們按此題推斷,如果沒有明確說用哪個(gè)模型,優(yōu)先使用BF model計(jì)算allocation。
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