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2022-05-21 11:40老師,hedge ratio是“delta”還是“delta分之一”?
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1個(gè)回答
Essie助教
2022-05-22 18:09
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你好,這個(gè)不一定,對(duì)沖比率可以是1/delta也可以是delta,取決于用什么去對(duì)沖什么。如果當(dāng)前只long了1股stock,此時(shí)應(yīng)該short call的份數(shù)為1/delta;但如果當(dāng)前short了1份call,為了對(duì)沖風(fēng)險(xiǎn)要long delta份stock。
