GIN
2022-06-13 09:31請問老師,習(xí)題集這3題都用LVaR=VaR+0.5×S×a,什么時候用LVaR=VaR+0.5(μ+zσ)a?
所屬:FRM Part II > Liquidity and Treasury Risk Measurement and Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
姚奕助教
2022-06-13 14:08
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很簡單,看題目里給的信息,這三道題目恰好都是要求計算固定spread下的LC,所以比較簡單,如果題目中給出spread的均值和方差,則證明LC也是可變的,這時就用第二個公式,并且用的時候還要注意spread的置信水平和市場風(fēng)險VaR的置信水平還有可能是不同的。
