kevin
2022-06-23 00:19原版書課后題R14第12題,為什么第一項(xiàng)S0沒有?另外關(guān)于EXR的公式第一項(xiàng)和第三項(xiàng)到底要不要乘以T?以及instantaneous到底是按照t=0還是t=1代入,課后題12題和17題好像前后不一致?
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1個(gè)回答
Nicholas助教
2022-06-23 13:55
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同學(xué),下午好。
關(guān)于Expected excess spread return計(jì)算問題,Spread0與LGD*POD部分都需要考慮時(shí)間問題。
原版書關(guān)于此的確前后矛盾,不過根據(jù)協(xié)會最新的勘誤以及此知識點(diǎn)的理解,上述的處理方案是正確的,部分題目還沒有勘誤,可以在之后看看。
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追問
那碰到instantaneous到底應(yīng)該怎么處理,是代入t=0還是t=1?
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追答
同學(xué),下午好。
代入T=0計(jì)算。
