一同學(xué)
2018-09-03 16:16John is a municipal bond analyst. He observes that in recent years there have occurred only 4 U.S. municipal defaults per year. If he assumes that 4 defaults per year is the average in a Poisson distribution, what is the probability that the next municipal default will occur within 2 month? 老師您好！我想問一下，在這道題目里，“在接下來的兩個月里，有下一次違約發(fā)生”和“在接下來的兩個月里，只有一次違約發(fā)生”這兩種表述的解答是一樣的嗎？因為按照視頻中老師的解答，只要兩個月內(nèi)發(fā)生違約，無論發(fā)生幾次都算。但我的理解是接下來的兩個月只能有一次違約發(fā)生。因此使用泊松分布計算，λ=0.3333，K=1，t=2，P（X=K=1）=0.2388. 另外，為什么視頻解答中，老師說使用指數(shù)分布的時候?qū)懙氖荘(X≤2)，這個符號的含義請解釋一下。因為X應(yīng)當表示的是違約的次數(shù)，而2是時間t的含義，兩者為什么能寫在一起？
所屬：FRM Part II 視頻位置 相關(guān)試題
來源： 視頻位置 相關(guān)試題
1個回答
Galina助教
2018-09-03 17:47
該回答已被題主采納
題目問的是兩個月內(nèi)發(fā)生違約的概率，側(cè)重考察時間段內(nèi)至少發(fā)生一次的概率。
泊松分布是求單位時間違約k次的概率。
此題是求2個月內(nèi)發(fā)生違約的概率。即給定某段時間內(nèi)發(fā)生違約。
并且，概率是P(X小于等于t）=1-e^-lamda*t,此時t=2，所以P（X小于等于2）是沒有問題的。
0
0
0
0
