153****0188
2022-06-26 11:03affect-option-price不是有6-factors嗎，這里面只有四個(gè)是風(fēng)險(xiǎn)因子對(duì)嗎？其他2個(gè)只是影響option-price的因素對(duì)嗎
所屬：FRM Part I > Financial Markets and Products 視頻位置 相關(guān)試題
來源： 視頻位置 相關(guān)試題
1個(gè)回答
Adam助教
2022-06-27 13:05
該回答已被題主采納
同學(xué)你好，
這么理解也行。
風(fēng)險(xiǎn)因素并不等于風(fēng)險(xiǎn)因子。
風(fēng)險(xiǎn)因子指的是有風(fēng)險(xiǎn)、有不確定性。。
換句話說，K有確定性；時(shí)間總是會(huì)流逝的，我們無法讓時(shí)間停滯或者倒流，不管有沒有做風(fēng)險(xiǎn)管理，期權(quán)的時(shí)間價(jià)值都會(huì)下降，所以theta不是風(fēng)險(xiǎn)因子。所以K和theta都不是風(fēng)險(xiǎn)因子。
而其他的，如S、sigma、r都是市場(chǎng)控制，可以做風(fēng)險(xiǎn)管理的因子。
很多時(shí)候并不把風(fēng)險(xiǎn)因素風(fēng)險(xiǎn)因子區(qū)分的那么明顯。
0
0
0
0
