艾同學(xué)
2022-07-14 09:38case1第2題statement1中,非平行移動(dòng)的度量除了用KRD、PVD,能不能用convexity呢?
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1個(gè)回答
Nicholas助教
2022-07-14 11:47
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同學(xué),早上好。
久期可以解釋利率風(fēng)險(xiǎn)的絕大部分,而凸性僅能解釋一小部分,因此主要還是看久期;
凸性也可以衡量利率風(fēng)險(xiǎn), 并且根據(jù)凸性的公式,實(shí)際上還是來源于久期的變化,因此凸性也是可以衡量的,不過是次要指標(biāo)。
