阮同學
2022-07-15 11:21老師好，其他選項錯在哪呀
所屬：FRM Part II > Credit Risk Measurement and Management 視頻位置 相關試題
來源： 視頻位置 相關試題
1個回答
Lucia助教
2022-07-15 13:12
該回答已被題主采納
同學，你好
大多數(shù)公司都有各種各樣的債務工具，它們在不同的時間到期，并且有許多不同的票面利率（也就是說，不是默頓模型所假設的只有零息票）；因此，選擇A是錯誤的。
默頓模型假設基礎資產(chǎn)遵循對數(shù)正態(tài)分布，方差不變；因此，選擇B是正確的。
默頓模型不允許公司價值跳躍。由于大多數(shù)違約都是意外，默頓模型中的公司價值不能跳躍，使得違約的可預測性過高；因此，選擇C是錯誤的。
Jone, Mason, Rosenfeld (1984)報告說，預測債務無風險的天真模型對投資級債券的效果比默頓模型更好。然而，默頓模型對于低于投資等級的債務比天真模型效果更好；因此，選擇D是錯誤的。
----------------------
希望答案能對你有所幫助，如果解決你的問題了，你的【點贊】是對我最大的鼓勵
0
0
1
1
