panghu
2022-07-19 06:08可以解釋一下B嗎
所屬：FRM Part I > Valuation and Risk Models 視頻位置 相關(guān)試題
來源： 視頻位置 相關(guān)試題
1個回答
Cindy助教
2022-07-19 19:51
該回答已被題主采納
同學(xué)你好，題目說了，標(biāo)的資產(chǎn)的波動率并非恒定數(shù)值，而是時高時低的，所以如果我們用一個恒定的正態(tài)分布去建模的話，就會顯得不合適，這是B選項的前半段，這半段是對的，
當(dāng)波動率在變動的時候，我們不能用恒定的正態(tài)分布去建模，我們應(yīng)該用條件正態(tài)分布去建模，針對不同大小的波動率，用不同標(biāo)準(zhǔn)差的正態(tài)分布去匹配，這樣才是符合標(biāo)的資產(chǎn)自身的變化情況的，
這樣的建模模型，就叫做regime-switching model，B選項的后半段說這個模型在這個時變的波動率的情況下是不好的，其實(shí)是不對的，這種模型剛好是適用于這種情況的
0
0
0
0
