任同學
2022-07-20 19:40老師700題我不是很理解答案,題目里的交易成本rebalance weekly對這道題分析有何影響呢?距離到期日越近delta波動不是越大么
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1個回答
Cindy助教
2022-07-20 20:39
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同學你好,rebalance weekly是在告訴調倉的頻率,這道題說了,下一周,對沖怎么變化,
到了下一周,時間又過去了一星期,對于call的short方而言,delta隨著時間的變化是在變化的,隨著時間慢慢推移,delta在慢慢下降
就像答案解析的例子,第一周的delta是-0.57,我們需要買入5700份標的資產(chǎn)對沖
過了一周,delta下降至-0.56我們,我們就需要買入5600份標的資產(chǎn)對沖,那么在原先的基礎上賣出100份標的資產(chǎn)就可以了
